协同战略客户探索开发“母基金+直投”等产品黄金实时行情走势图一、 本年度申诉摘要来自年度申诉全文，投资者欲领会本公司的策划劳绩、财政状态及来日发达经营，投资者该当详尽阅读同时刊载于中邦证监会指定媒体上的年度申诉全文。
二、本年度申诉经公司第四届董事会六十次集会审议通过。集会应插足外决董事11人，现实插足外决董事11人。没有董事、监事、高级料理职员声明对年度申诉实质的可靠性、精确性、无缺性无法包管或存正在贰言。
三、本公司2020年度财政申诉依然毕马威华振管帐师事宜所（奇特一般共同）审计，并出具了尺度无保存主睹的审计申诉。
四、经公司第四届董事会第六十次集会审议通过，公司2020年度利润分派预案如下：
1.以公司截至2020年12月31日A股和H股总股本25,039,944,560股为基数，向股权注册日注册正在册的A股和H股股东每10股派浮现金股利黎民币1.00元（含税），共计分派现金股利黎民币2,503,994,456.00元。本次现金股利分派后母公司的未分派利润黎民币271,475,374.34元结转下一年度。
2.现金股利以黎民币计值和发布，以黎民币向A股股东付出，以港币向H股股东付出。港币现实发放金额服从公司2020年度股东大会召开日前五个办事日中邦黎民银行通告的黎民币兑换港币均匀基准汇率阴谋。
动作一家投资控股集团，公司以资金墟市为依托，以证券交易为主旨，努力于为客户供给众元化的金融产物及任事。公司依托“投资控股集团+证券子公司”的架构，酿成了与同行差别化的策划形式与比赛上风。公司的交易要紧包罗企业金融、片面金融、机构任事及往还、投资料理四个板块，完全交易构架如下：
公司的企业金融交易由投资银行交易和本金投资交易构成。投资银行交易为企业客户供给股票承销保荐、债券承销及财政照应等任事；本金投资交易要紧从事非上市公司的股权和债权投资。
公司的片面金融交易笼罩片面及非专业机构投资者全方位的须要，通过线上线下相联合的格式供给证券经纪、期货经纪、融资融券、股票质押式融资、金融产物发售和投资照应等任事。
公司的机构任事包罗为专业机构客户供给主经纪商任事与研商商量等任事；其它，公司也从事FICC、权力类及权力挂钩类证券往还，并以此为根柢向机构客户供给发售、往还、对冲及场外衍生品任事。
2020年，中邦资金墟市蜕变盛开进一步深化。近一年来，新《证券法》正式履行，再融资新规、退市新规、新三板转板等计谋聚集出台，注册制蜕变从科创板延迟到创业板，资金墟市从增量蜕变深化到存量蜕变，为证券行业发达掀开了壮大空间。同时，新冠肺炎疫情环球大流通、大邦博弈加剧等也对资金墟市爆发了较大打击，墟市行情颠簸加剧，资金墟市发达照旧面对一系列危机寻事。
动作一家以资金墟市为依托的归纳金融任事商，公司正在我邦证券行业内确立了史书修长、全方位、高质料的领先名望。申诉期内，公司主动应对新冠肺炎疫情和经济下行的双重倒霉影响，郑重贯彻落实党焦点、邦务院各项决议摆设，尽力做好“六稳”办事、落实“六保”1（ 1六稳指稳就业、稳金融、稳外贸、稳外资、稳投资、稳预期；六保指保住民就业、保根本民生、保墟市主体、保粮食能源平安、保财富链供应链安静、保下层运转）做事，一向巩固客户归纳任事技能，主动优化交易结构、加快蜕变转型、加强危机防控，众措并举增援任事实体经济发达。目前，公司资产质料精良、财政状态优秀，正在业务收入、净利润、总资产、净资产、净资产收益率、行业排名等方面均博得较好功效，归纳能力稳居行业第一梯队。
注：遵循中邦证监会2020年1月23日颁发的《证券公司危机担任目标阴谋尺度法则》，对2019年尾联系危机担任目标从头阴谋列示。
注：1.公司H股股东中，非注册股东的股份由香港焦点结算（代庖人）有限公司代为持有；
2.上外中，香港焦点结算（代庖人）有限公司所持股份品种为境外上市外资股（H股），其他股东所持股份品种均为黎民币一般股（A股）
2020年5月26日新世纪信评对申万宏源集团股份有限公司2016年面向及格投资者公然垦行公司债券（第一期）及（第二期）出具了跟踪评级申诉〔新世纪跟踪（2020）100098〕。评级机构保护公司主体信用品级为 AAA，保护“16申宏01”和“16申宏03”债券信用品级为 AAA，评级预计保护安静。( 详睹2020年5月27日正在巨潮资讯网上登载的《申万宏源集团股份有限公司及其发行的16申宏01、16申宏03、18申宏01与18申宏02跟踪评级申诉》)。
跟踪评级部署为按期跟踪评级申诉每年出具一次，跟踪评级结果和申诉于公司年度申诉披露后2个月内出具。正在发作可以影响发行人信用质料的强大事项时，新世纪信评将启动不按期跟踪评级轨范。
2020年5月26日新世纪信评对申万宏源集团股份有限公司2018年面向及格投资者公然垦行公司债券出具了跟踪评级申诉〔新世纪跟踪（2020）100098〕。评级机构保护公司主体信用品级为AAA，保护 “18申宏01”和 “18申宏02”债券信用品级为 AAA，评级预计保护安静。( 详睹2020年5月27日正在巨潮资讯网上登载的《申万宏源集团股份有限公司及其发行的16申宏01、16申宏03、18申宏01与18申宏02跟踪评级申诉》)。
跟踪评级部署为按期跟踪评级申诉每年出具一次，跟踪评级结果和申诉于公司年度申诉披露后2个月内出具。正在发作可以影响发行人信用质料的强大事项时，新世纪信评将启动不按期跟踪评级轨范。
2020年，新冠肺炎疫情打击导致环球经济碰着金融危境此后最要紧衰弱，各邦封闭手腕一度使经济大面积停摆、赋闲率飙升，外里部发达步地苛酷，“逆环球化”低头，邦际金融墟市展现深度调治。正在党焦点邦务院兼顾摆设新冠肺炎疫情防控和经济社会发达办事靠山下，邦内经济经受住新冠疫情和中美经贸摩擦的双重寻事，触底后迅疾修复，计谋宽松后适度抑制，蜕变彰着提速加码，资金墟市稳中有升，证券策划机构接连享福蜕变计谋盈余，有序增进。A股三大指数整体走强，整年上证综指、深证成指、创业板指分手上涨13.87%、38.73%、64.96%，深证成指、创业板指均创下5年新高，创业板指涨幅联贯两年位居环球要紧指数涨幅之首。沪深两市整年股票成交额206.83万亿元，同比增进62.32%。遵循中邦证券业协会颁发的证券公司未经审计2020年度策划数据，全行业135家证券公司完成业务收入4,484.79亿元，同比增进24.41%；完成净利润1,575.34亿元，同比增进27.98%，个中127家证券公司完成剩余。
申诉期内，公司紧紧环绕董事会同意的发达计谋，践行邦有金融企业负担与掌管，坚毅落实好金融办事“三大做事”，紧扣打制头部券商、升高比赛力的主意做事，屈从“夯实料理根柢、完成核心打破、完全晋升发达质料”的总基调，立异剩余形式、打制新增进极，加快体系机制蜕变和料理技能晋升，完全巩固公司墟市比赛力和剩余技能，公司业务收入、净利润均创五年此后的新高，资产范畴和剩余水准稳居行业第一梯队。
2020年，公司完成统一业务收入294.09亿元，较上年同比增进19.58%；利润总额93.48亿元，较上年同比增进34.95%；归属于母公司股东的净利润77.66亿元，较上年同比增进35.41%；根本每股收益0.31元/股，较上年同比增进29.17%；加权均匀净资产收益率9.05%，较上年同比弥补1.64个百分点，要紧因为公司经纪、投行、投资等各大主业务务经业务绩增进所致。
申万宏源集团旗下包罗证券、投资、基金、期货等类型子公司，交易涵盖企业金融、片面金融、机构任事及往还、投资料理四大板块，公司接连修筑以资金墟市为依托的投资与金融任事全财富链，为客户供给众元化的金融产物和任事。
企业金融交易以企业客户为对象，包罗投资银行交易和本金投资交易。个中：投资银行交易包罗股权融资、债权融资、财政照应等；本金投资交易包罗股权投资、债权投资、其他投资等。申诉期内，公司企业金融交易板块完成业务收入22.65亿元，个中：投资银行交易板块14.93亿元、本金投资交易板块7.72亿元。
正在资金墟市蜕变接连深远促进的靠山下，公司投资银行交易主动任事资金墟市蜕变和科技立异邦度计谋，收拢精选层、再融资、创业板注册制等风口，支配基于财富逻辑的并购重组时机，结构固定收益融资全种类交易，接连加大新项目开荒力度，富厚项目储蓄，结实扩充主旨客户群。申诉期内，公司共落成股权融资项目27个，个中IPO项目7个、再融资项目15个、精选层5家（行业排名第2），融资金额273.44亿元；经审核并通过并购重组项目2家，行业排名第7。公司借主承销项目143家，主承销金额1,280.68亿元，行业排名第9（WIND资讯，2020）；金融借主承销项目64家，主承销金额1,100.65亿元，行业排名第9（WIND资讯，2020）；新冠疫情时代，公司主动相应邦度央浼阐扬资金墟市效力的号令，正在防控疫情、增援战“疫”的枢纽时辰牵头主承销邦内首单证券公司疫情防控债。公司场外墟市交易一级墟市保举挂牌项目5个，定向发行项目62家次，新增挂牌发老手数行业排名第2，累计保举挂牌数目、定向发老手次、接连督导企业家数排名均为行业第1。
公司稳步展开投资平台整合优化和投资料理机制蜕变，主动征服新冠疫情带来的倒霉影响，正在苛控危机的根柢上，进一步聚焦资金墟市和证券交易，主动调治交易结构，促进资产摆设富厚化、众元化，肆意晋升投资专业技能。
宏源汇智深远践行以客户为核心的发达理念，以贸易地产、根柢举措投资等为特征，进一步优化交易结构，整年新增投资项目57个；依托资金墟市，加紧尺度化产物投资力度，主动拓展应收账款、消费金融信贷、仓储物流等立异界限，有序调治资产摆设布局；肆意促进向轻资金宗旨转型，完全加紧与FICC、投行、资管、固收等交易的协同力度，打制资金中介等界限的联动发达形式；加紧民营、中小微企业任事，增援融资额累计33.8亿元。
申万立异投深化资产结构调治，核心展开科创板跟投交易，申诉期内落成3单科创板跟投项目，同时肆意结构股权类资产，已择优投放2个Pre-IPO项目。
申万直投以“PE+”形式效力加紧与大型集团、上市公司、地方政府等交易互助，申诉期内4家被投企业完成上市，另有众家被投企业正正在绸缪IPO申报或已正在IPO审核经过中。
片面金融交易要紧涵盖证券经纪、期货经纪、融资融券、股票质押式融资、金融产物发售等。申诉期内，公司片面金融交易完成业务收入90.07亿元，较上年同期增进24.51% 。
2020年，资金墟市满堂回暖，上证综指、深证成指、创业板指涌现较大涨幅分手上涨13.87%、38.73%、64.96%，墟市交投生动，沪深两市整年股票成交额206.83万亿元，同比增进62.32%。公司证券经纪交易主动支配墟市时机，通过抓高端客户、抓产物发售、抓量化私募、抓基金投顾等核心设施，加大客户资产引进和盘生气度，进一步完好产业料理编制，加快向产业料理转型。截至申诉期末，证券客户托管资产到达4.19万亿元，较上年尾增进30.89%，墟市拥有率6.83%，行业排名靠前；实摩登理营业交易净收入42.79亿元，稳居行业前线；申诉期内，公司大赢家APP迭代提速，累计推出237项新交易及体验优化，月生动度峰值达186.52万，较上年增进66.37%。
2020年，申万期货以产物化交易为引颈，正在接连做大经纪交易范畴根柢上，加快产业料理交易、归纳金融交易和危机料理交易发达，截至申诉期末，客户权力范畴到达185亿元，同比增进67.85%；代庖成交量2.43亿手，同比增进58.80%，客户权力范畴、代庖成交量等要紧目标均创史书新高。申银万邦期货联贯7年荣获中邦证监会期货公司分类评议A类AA级最高评级，并荣获三大商品往还所和中邦金融期货往还所“精良会员”等荣幸17项，“邦债期货上市对健宇宙债收益率弧线的实证研商”、“期货机构跨境任事技能晋升”等2项研商劳绩荣获上海金融业结合会发布的“2018-2019年上海金融业蜕变发达精良研商劳绩”二等奖，整年累计得回行业协会、政府部分、百般媒体等发布或评选的荣幸近50项，行业名望和品牌著名度一向晋升。
宏源期货主动拓展期货经纪交易，加强线上交易开垦，完成日均客户权力72.91亿元，创史书新高；深远促进“客户分类分级”、“财富百家安置”等项目，法人客户权力占比48.13%，客户布局进一步优化；期现交易上风进一步结实，基差营业涉及种类46个，仓单任事摘得热轧卷板、不锈钢、淀粉仓单往还首单，荣获“上期尺度仓单往还平台精良往还商”；金融衍生品交易迅疾增进，外面本金超60亿元，并主动探求PTA、乙二醇含权营业等新型交易形式；通过仓单任事、基差营业等格式为坐蓐制作企业供给11.8亿元融资，协助保证财富链供应链安静；承做7个“保障+期货”项目、总承保金额2.23亿元，惠及3,917户农家。宏源期货接连加强合规策划，分类评议一直连结A类A级。
2020年，跟着墟市交投生动度晋升，客户融资融券需求弥补，截至2020年尾，墟市融资融券余额16,190.08亿元，较上年尾增进58.84%。
申诉期内，公司融资融券交易通过加豪爽化私募等专业投资者开垦，加快促进向客户机构化、产物化转型，率先正在业内搭筑融券料理平台，得回了社保基金证券出借交易委托代庖资历，融券交易急速发达。截至申诉期末，公司融资融券交易余额808.43亿元，较上年尾增进56.34%，墟市拥有率4.99%，个中：融资交易余额703.91亿元，较上年尾增进37.87%；融券交易余额104.53亿元，较上年尾增进1,495.88%；公司融资融券交易均匀保护担保比例268.20%。
2020年，股票质押交易全墟市范畴一直连结低落态势，交易存续危机接连缓释，上市公司控股股东增量股票质押范畴进一步裁汰。
申诉期内，公司股票质押式融资交易屈从“控范畴、调布局、促交易”的总体发达思绪，进一步加紧项目危机料理，促进交易强健可接连发达。截至申诉期末，公司股票质押交易融资余额115.00亿元，较上年尾低落53.04%；公司股票质押交易均匀履约保证比例为212.87%。
公司金融产物发售包罗发售公司自行开垦的金融产物中式三方开垦的金融产物，金融产物类型涵盖资产料理安置、收益凭证、公募基金、私募基金、相信安置及其他金融产物。
2020年，公司金融产物发售核心加紧权力类产物创设，肆意开垦“固收+”、类固收、量化等政策产物，接连富厚公司自有产物需要，同时，加大优质公募和私募等级三方产物的引进和发售力度，接连做大做强产物发售交易。申诉期内，公司共发售自行开垦金融产物1,481.20亿元，较上年度增进131.80%；代修发售第三方金融产物1,103.14亿元，较上年度增进136.76%。
机构任事及往还交易包罗主经纪商任事、研商商量、FICC发售及往还、权力类发售及往还和衍生品交易等。申诉期内，公司机构任事及往还交易板块完成业务收入162.03亿元，较上年同期增进20.93%。
2020年，公司机构交易聚焦公募、私募、保障、银行和大型机构客户，以产物为纽带，协同整合公司外里部资源，为客户供给研商、产物和往还等一揽子归纳金融任事，打制机构交易全交易链。席位租赁方面，2020年度完成收入6.92亿元，较上年增进64.18%，墟市拥有率达4.12%；PB体例交易方面，类型发达PB往还体例，完成全墟市、全种类笼罩，2020年年尾PB体例客户已达676家，资产范畴约2,330.66亿元；基金行政任事方面，公司基金运营外包任事联贯三年通过ISAE3402邦际鉴证，新增公募基金、私募基金、私募资管安置的托管及运营任事只数530只，新增托管及运营任事范畴总范畴519.08亿份，对应资产净值范畴541.66亿元。
2020年，申万研商所遵守“稳住根本盘，协同大发达”主基调，加快整合专业化研商，效力结构深度研商，周密环绕公司主旨交易，一向晋升研商质料和墟市影响力。对内结壮促进“研商搭台、结合展业”形式，主动协同增援公司各交易条线发达；整年共举办百般专业集会二十众场，机构客户、零售客户等参会人数近12,000人；对外加强计谋研商增援，对峙为资金墟市强健发达发声，与焦点播送电视总台、上交所互助协同编撰落成《科创板白皮书2020》，众次为邦度圈套、羁系部分、行业协会供给决议参考。申万宏源品牌的决议影响力进一步晋升。
申诉期内，申万研商所一直跻身新产业“最具影响力研商机构”、“本土金牌研商团队”榜单前线，为业内唯陆续续18次上榜两个重量级大伙奖项的券商。正在卖方了解师水晶球奖评选中，荣获“本土金牌研商团队”第三名，公用职业研商界限联贯6年留任第一名，银行研商界限得回第一名；正在第二届新浪金麒麟最佳了解师评选中，荣获最佳研商机构第三名。
2020年，邦内经济涌现V形反弹，墟市滚动性总体富足，债券墟市宽幅惊动。公司FICC发售及往还交易主动应对墟市纷乱转变，辛勤支配墟市时机端庄摆设，动态调治组合布局，债券交易投资收益率超越墟市指数。主动结构立异交易，拓展交易领域，落地首单信用偏护合约创设交易，申诉期内，公司胜利博得深圳证券往还所报价回购交易资历、深圳证券往还所信用偏护合约主旨往还商资历以及试点展开跨境交易相闭事项资历等众项立异资历。
其它，公司还荣获了焦点邦债注册结算有限负担公司公布的“地方债非银类承销商最佳功勋机构”、外汇往还核心公布的“银行间本币墟市生动往还商”、银行间墟市算帐所股份有限公司公布的“焦点敌手算帐交易和注册托管结算交易精良机构名单-精良结算交易参加者（证券机构）”、上海证券往还所公布的“地方政府债券精良承销商”、深圳证券往还所公布的“精良债券投资往还机构”和“精良利率债承销机构”、上海黄金往还所公布的“最佳询价墟市开荒功勋机构”、上海金融团工委公布的“精良抗疫青年突击队”、中邦金融期货往还所公布的“邦债期货墟市精良往还团队奖（自营类）等”众个奖项。
2020年，公司权力类发售及往还交易投研编制一向优化，正在加紧墟市研判的同时，依靠公司衍生品交易优化，归纳诈欺众种衍生品器械，一向富厚危机对冲技能，有用担任投资组合墟市危机，进一步深化使用人工智能等最新本事，接连开荒众元投资政策，完好投资编制，完成了较好的投资收益。
其它，公司还胜利博得了上海证券往还所50ETF期权主做市商资历，上海证券往还所科创板ETF做市商资历等众项立异资历。
2020年，公司衍生品交易以场外里衍生金融器械为抓手，以类资金中介交易为主旨，以任事客户为要紧方针，接连诈欺衍生金融器械为墟市供给有用的危机料理、产业料理及资产摆设器械，为专业投资者供给差别化、一站式的归纳金融任事计划。申诉期内，公司衍生品交易客户群体、往还敌手、产物布局、运用场景等进一步富厚，遵循中邦证券业协会披露的最新统计数据，申诉期内公司场外期权新增总范畴位居行业第1，墟市排名大幅晋升。
其它，公司还胜利博得了场外期权一级往还商资历，试点跨境交易相闭事项资历，上海期货往还所自然橡胶、石油沥青期货做市商资历，大连商品往还所玉米期货做市商资历，大连商品往还所液化石油气期货、期权做市商资历，郑州商品往还所商品期货做市商资历等众项立异资历。
投资料理交易包罗资产料理、公募基金料理以及私募基金料理等。申诉期内，公司投资料理交易板块完成业务收入19.34亿元，较上年同期增进16.02%。
公司要紧通过申万宏源证券、申万菱信、申万期货、宏源期货展开资产料理交易。
2020年，公司资产料理交易一直环绕专业化蜕变和主动料理技能晋升转型，一向夯实投研编制根柢，接连晋升产物创设技能、资产摆设技能、交易延展技能，博得了较好的见效。申诉期内，公司权力类料理产物满堂投资功绩亮丽，完全超越同期沪深300指数；ABS项目博得强大发扬，整年共发行14单ABS项目，发行范畴188.89亿元，个中公司发行的电筑南邦类REITs 系我邦第一单央企抗疫类REITs，为后续交易拓展奠定了根柢；深挖客户需求，肆意发达定制型主动料理交易展开，资产定制交易累计收入打破5,000万元。截至申诉期末，公司完成资产料理交易净收入13.22亿元，排名一直位居行业前线。
其它，公司还荣获了由中邦证券报主办的金牛奖之“金牛资产料理团队”奖，留任了由中邦证券报主办的券商资管产物金牛奖之“金牛券商聚合资产料理人”奖，并联贯两年荣获了不动产证券化“前沿奖”。
公司要紧通过控股子公司申万宏源证券、申万菱信和参股公司富邦基金展开公募基金料理交易。
2020年，公司动作第一批公募基金投顾交易试点的7家券商之一，于2020年2月28日获批交易试点资历，截至申诉期末，公司共上线只基金投顾政策组合，签约客户3.68万户，签约客户资产范畴达11.37亿元。申万菱信依靠资深的投研团队，正在有用担任危机的条件下博得了较好投资功绩，申诉期末料理公募基金范畴较上年尾增进80.23%。富邦基金承受着“深远研商、自下而上、恭敬脾气、长远回报”的投资理念，一向打磨自己投研能力，满堂投资功绩连结优异，申诉期末料理公募基金范畴5,879.45亿元，位居行业前线。
公司要紧通过宏源汇富、申万直投等展开私募基金料理交易。公司主动促进私募基金板块结构机构和交易团队墟市化、专业化蜕变，进一步优化完好“研商+投资+投行”交易形式；接连加紧与联系上墟市团、大型央企等的互助力度，肆意发达财富基金、并购基金、纾困基金等百般私募基金交易，完全任事财富转型升级。
宏源汇富整年新增料理私募基金7只，新增基金实缴料理范畴34亿元；接连深化与证券交易条线的协同，完好核心区域归纳金融任事形式，主动促进联系纾困基金、音信财富投资基金等核心项目；环绕大强健、交通物流、金融科技、高端制作等核心行业，协同计谋客户探求开垦“母基金+直投”等产物，主动促进私募基金料理交易提质增效；与宜宾邦资互助存案宇宙首批范畴20.2亿元的“抗疫”基金，落成10单中小企业投资、投资金额合计16.5亿元。
申万直投以交易协同为抓手，主动阐扬“投资+投行”的效力，主动参加公司归纳金融任事交易链，效力加紧与大型集团、上市公司、地方政府等交易互助，核心促进了公司正在五大科技立异企业鸠合区设立科创投资基金的计谋结构，为公司主动主动融入区域经济发达和财富转型，敷裕发掘项目和客户资源奠定了根柢。
（1）手续费及佣金净收入84.22亿元，占比28.64%，同比弥补20.12亿元，增进31.40%。个中：受益于A股墟市交投生动，沪深两市股票、基金成交金额增进，公司经纪交易手续费净收入同比弥补18.73亿元，增进49.35%；受IPO承销交易收入弥补影响，投资银行交易手续费净收入同比弥补2.62亿元，增进22.53%；公司资产料理及基金料理交易手续费净收入与上年根本持平。
（2）投资收益与公道价格更动收益合计完成68.59亿元，占比23.32%，同比弥补12.51亿元，增进22.29%，要紧是权力类自营投资公道价格更动收益弥补。
（3）利钱净收入36.06亿元，占比12.26%，同比弥补3.86亿元，增进12.00%。个中：利钱收入119.06亿元，同比弥补8.79亿元，增进7.97%，要紧是受持有债券投资范畴和融资融券交易范畴弥补影响，利钱收入同比弥补；同时受压缩股票质押式回购交易影响，利钱收入同比裁汰。利钱支拨83.00亿元，同比弥补4.93亿元，增进6.31%，要紧是受对外融资范畴弥补影响，利钱支拨同比弥补。
（4）其他收入包罗其他收益、汇兑损益、其他交易收入和资产处分收益。合计金额105.22亿元，较上年同比弥补11.66亿元，要紧是期货子公司基差营业交易收入弥补所致。
联系数据发作更动的因为解释：税金及附加1.63亿元，较上年同比弥补0.17亿元，增进11.52%；交易及料理费89.59亿元，较上年同比弥补10.48亿元，增进13.25%，要紧是人力用度弥补；信用减值亏损7.98亿元，较上年同比弥补0.78亿元，增进10.86%；其他资产减值亏损0.17亿元，较上年同比裁汰1.23亿元，低落88.13%；其他交易本钱100.85亿元，较上年同比弥补13.60亿元，增进15.59%，要紧是期货子公司基差营业交易本钱弥补所致。
2020年，公司策划行为现金净流出177.47亿元，个中客户包管金现金净流入204.79亿元。
剔除客户包管金影响，公司自有资金策划行为现金净流出382.26亿元，要紧影响成分有：为往还方针而持有的金融器械现金净流出额393.58亿元；回购交易现金净流入303.33亿元；融出资金净流出额209.79亿元；收取利钱、手续费及佣金现金流入192.78亿元；归还拆入资金现金流出64.60亿元。
2020年，公司投资行为现金流量净流出118.47亿元，要紧影响成分有投资付出现金151.73亿元；博得投资收益收到的现金35.98亿元。
2020年，公司筹资行为现金流量净流入453.01亿元，要紧影响成分有公司发行债券收到现金1,521.60亿元；归还债务付出的现金1,040.01亿元。
公司要紧的融资格式包罗同行拆借、债券回购、收益凭证、公司债券、次级债券、短期公司债券、信用交易收益权融资、资产增援证券、转融资、是非期乞贷和股权融资等。根据联系的国法准则法则，公司遵循自己的资金需求举行短、中、长远融资，增援公司交易的发达。
上述欠债中融资克日正在一年以上的为黎民币975.33亿元，融资克日正在一年以下的为黎民币699.17亿元，分手占上述债务总额比例为58.25%和41.75%。截至申诉期末，公司无到期未归还的债务，公司满堂偿债技能较强，滚动性危机可控。
公司以“加紧自有资金料理，保证自有资金平安，升高自有资金行使出力，担任自有资金使用危机”为料理主意，依然筑设了完全危机料理编制及滚动性危机料理机制，并通过一向完好滚动性储蓄料理编制，看重资产与欠债正在范畴、克日、布局上的立室，晋升融资渠道众样性，展开滚动性危机应急安置操练等，有用提防了滚动性危机。申诉期内，公司连结了足够的滚动性储蓄，滚动性笼罩率和净安静资金率等羁系目标均适合羁系尺度。
公司已酿成以银行间墟市同行拆借、银行间墟市及往还所墟市债券回购、发行证券公司短期融资券、发行金融债、发行公司债券、发行次级债券及融资交易债权收益权让渡、通过中邦证券金融公司转融通、发行收益凭证等众种格式为一体的融资编制。公司类型策划，荣誉优秀，具有优秀的信用纪录，与贸易银行连结优秀的互助闭连，有充满的银行授信额度，具有较强的剩余技能和偿付技能，具备较强的短期和长远融资技能。
1.公司统统权受到节制的资产，完全请参睹2020年度申诉“第十节财政申诉，八、统一财政报外项目附注1、8、10、11、15统统权受节制的资产”的联系实质。
注：1 本外包罗申诉期内持有的以公道价格计量和以摊余本钱计量的境外里股票、基金、债券、相信产物等金融资产。2.本外定期末账面价格占公司期末证券投资总额的比例排序，填列公司期末所持前十只证券情景。
为满意公司交易发达需求，进一步晋升公司办理水准和主旨比赛力，经中邦证监会于2019年3月签发的证监许可【2019】393号文《闭于批准申万宏源集团股份有限公司发行境外上市外资股的批复》及香港联交所批准，本公司发行H股并于2019年4月26日正在香港联交所主板挂牌上市往还。公然垦售及邦际配售合计发行H股2,504,000,000股，每股发行价钱3.63港元。现实发行召募资金（认股款总额扣除往还用度）总额9,088,746,465.99港元，折算的黎民币金额为7,798,417,130.21元。
遵循H股招股书，本次发行H股所召募资金净额约50%用于发达证券交易，约30%用于本金投资，约20%用于进一步发达邦际交易。截至2020年12月31日，发行H股所召募资金行使情景为：本公司已结汇7,142,910,984.24港元，折合黎民币6,269,612,338.28元，未结汇1,755,800,000.00港元。遵循本次发行H股所召募资金净额约50%用于发达证券交易的用处，公司第四届董事会第四十一次集会审议通过了对所属证券子公司申万宏源证券弥补注册资金黎民币40亿元的联系事项，此次增资落成后，申万宏源证券的注册资金由黎民币430亿元弥补到黎民币470亿元，联系工商转化注册手续已处置完毕。公司第四届董事会第四十五次集会审议通过了公司以境外召募资金不跨越16亿元黎民币弥补申万宏源证券有限公司注册资金的相闭事项（正在增资落成后，由申万宏源证券相应向申万宏源（邦际）集团有限公司增资），许可申万宏源证券遵循增资落成情景，修订《申万宏源证券有限公司章程》中注册资金等联系条目，以及授权处置相闭修订章程、处置注册资金工商转化、向羁系部分批准或存案等。申诉期本公司H股召募资金行使用处与招股仿单披露的实质一概，没有发作转化。公司将遵循发达计谋、墟市状态及 H股召募资金行使安置，一连将H股召募资金加入行使。下外载列H股召募资金的行使安置：
备注：1.尚余17.98亿港元，用于发达邦际交易，拟由申万宏源证券向申万宏源 (邦际) 集团有限公司增资，目前尚正在报批中。