通讯业务行业次之，含港股的基金本年以还，港股走势可谓一波三折，截至7月23日，香港恒生指数跌1.45%至27321.98点。基金二季报披露落下帷幕，腾讯控股、美团—W、舜宇光学科技、小米集团、中邦搬动等科技和通信龙头成为陆港通基金前十大重仓的港股。

　　众位基金司理以为，短期市集对美邦通胀走高和钱币战略收紧的顾忌犹正在，叠加海外上市中资企业监禁不确定性上升，港股市集短期或有所承压。但长远还是连结乐观，眷注港股市集内中邦新经济优质龙头公司。

　　Wind数据显示，截至二季报，陆港通基金持A股总市值为10105亿元，环比增30%。此中常日消费行业占比仍为第一，二季度持股市值为2348亿元，环比增14%。音讯技巧行业次之，二季度持股市值分手为2122亿元，环比增55%。电信赖职行业二季度持股市值还是最小，持股市值仅为1亿元。

　　Wind数据显示，截至二季报，陆港通基金持港股总市值为3766亿元，环比增13%。此中非常日糊口消费品德业占比最大，二季度持股市值为1183亿元，环比增45%。通信交易行业次之，二季度持股市值分为1067亿元，环比裁减12%。公用奇迹行业一季度持股市值最小，仅为8亿元，环比上升3亿元。

　　从个股来看，截至二季报，陆港通基金重仓A股前十标的中消费类股票占4只，分手为贵州茅台、五粮液、中邦中免、美的集团。音讯技巧和医疗保健股各2只，分手为海康威视、隆基股份、药明康德、迈瑞医疗。此中，贵州茅台固然较一季度裁减27亿元，但持股市值还是最大，二季度持股市值达672亿元。

　　截至二季报，陆港通基金重仓港股前十标的中消费股4只，分手为美团—W、安踏体育、李宁、华润啤酒，音讯技巧和通信交易股各2只，分手为腾讯控股、舜宇光学科技、小米集团、中邦搬动。此中腾讯控股固然较一季度裁减125亿元，但持股市值如故最大，二季度持股市值为965亿元。美团—W也是不少陆港通基金的骄子，二季度持股市值为507亿元，是第二大港股重仓标的。

　　陆港通基金的集体股票仓位和一季度基础持平。Wind数据显示，截至二季末，陆港通基金均匀仓位为67.17%，二季度末为67.54%，股票仓位微降了0.39个百分点。

　　正在2700众只陆港通基金（分别份额分隔统计，下同）中含“港”字的主动权力基金有180只，这些都是“高纯度”以港股为投资偏向的基金，此中有25只基金港股持仓正在90%以上。记者当心到，不少基金正在二季度加大了对港股的投资力度。比方正在天弘港股通精选中，港股投资占比由一季度末的85.85%提拔至二季度末的91.86%；邦投瑞银港股通价钱创造同化中，港股投资占比由一季度末的71.81%提拔至二季度末的91.58%；华宝香港精选同化中，港股投资占比由一季度末的74.11%提拔至二季度末的88.20%；添富港股通专心生长中，港股投资占比由一季度末的77.20%提拔至二季度末的88.04%。

　　天弘港股通精选基金司理刘邦江暗示，二季度，港股市集向上，消费股的体现领先于市集的总体体现。消费者对邦货的认同度连续提拔，纺织打扮中的邦产物牌吸引了广大的置备者，头部企业纷纷披露了强劲的事迹预估数据，这背后不只仅是对新疆棉事故的短期响应，更众地显示了民族纺服品牌的长远竞赛力。其他行业如邦产啤酒业等也正在踊跃收拢年青人的消操心理，提拔品牌高端化的定位。邦货的振兴不太会是短期的形势，更是一种长远的趋向，这是消费规模的“进口替换”，笃信这会衍生出良众长远投资机遇。本季度连续连结较高仓位，接连长远重仓组织正在纺织打扮、食物饮料、民办高校、互联网平台公司，别的本基金也适度增配了轻工、家电、物业偏向的龙头公司。

　　华宝香港精选同化基金司理周欣暗示，二季度，基金集体装备以生长股为主。功夫，市集显现磨底行情，伴跟着印度等区域疫情的进一步发酵，医药行业股票显现肯定幅度的涨幅，特别是CXO、医疗任职、疫苗等合连股票显现较大幅度的涨幅；受反垄断的进一步影响，TMT行业巨头显现较大幅度的动摇，估值受到肯定水准的压造，头部TMT公司股价也显现肯定水准的调治；受新疆棉事故影响，邦产运动衣饰市集显现连续火爆的形势，纺织打扮类企业股价也有较大幅度的上涨。基金正在功夫小幅提拔了持仓比例，得到了肯定的收益，持仓布局方面，基金增持了确定性较高的CXO、医疗任职等医药股，减持了短期事迹压力较大的半导体股票。然而，基金因为防御型行业装备相对较众，除医药行业股票反弹较众外，其他行业体现寻常，净值弹性相对较弱，集体伸长较量平定。跟着市集短期小幅反弹，基金体现优于基准。

　　添富港股通专心生长基金司理杨威风暗示，疫情还是是目前影响环球市集的一个主线月底，约二成的天下生齿依然接种了一剂疫苗，但从布局来看，富强邦度的接种率有50%以上，但低收入邦度的接种率不到1%。这形成了环球经济苏醒不匀称的格式，比方富强邦度的PMI秤谌处于均匀60秤谌，但低收入邦度还是较难打破50。正在此靠山下，另日美邦活动性的收紧也许会对这些低收入邦度的经济酿成较大的障碍，也许会对本钱市集埋下体例性危急。中邦方面，活动性收紧也是简略率事故，而因为年头依然显现了一轮估值修复，另日集体市集显现估值扩张的概率应当不大。因而，组合的投资主线还是聚焦正在中长远生长确定性强的公司，并凭据护城河的连续性来重仓一面优异的企业。